收藏
今天大家明顯看到市場出現了主動性做多力量，這也是最近A股反復震蕩走低，市場情緒低迷后引發的一次情緒性反彈。對于今天的反彈，我們還是希望大家要保持比較理性的心態。
一方面，6月份的經濟數據發布后，對市場會產生一定情緒負壓，主要是CPI出現快速回落，基本上回落到0的位置，而PPI也創造了近10年以來新低。也就是說，上半年，雖然M2發行總量較以往有大幅增加，達到30萬億，但目前明顯可以看到居民消費信心不足，導致消費指數出現下行。
尤其是開工PPI指數下行后，又讓我們感到上半年經濟下行壓力是比較明顯的，如何在下半年提振市場信心，挽救目前可能出現的經濟通縮風險，這個恐怕是當下管理層需要著重考慮的問題。我們也在期望7月管理層有一些重大利好出臺，來支撐下半年經濟快速轉型。
當然大家會發現，今天的市場表現比較強勢，與人民幣匯率出現大反擊有直接關系。從7月1號-7月13號人民幣匯率反擊對 A股，是非常重要的利好消息。人民幣匯率市場強勁反擊，對穩定當下市場來說是一個重要因素，這也是今天A股快速反彈的原因。
第二有沒有可以刺激市場，提振消費指數的一些重要舉措。我們最近反復提及市場有沒有可能在提振消費者信心的政策舉措方面，會有一些比較有力的政策出臺。
據我了解，大家還是要關注房地產政策的微妙變化，猶抱琵琶半遮面，等到今天大家似乎也沒有看到新的利好消息，尤其是在消費市場上。
不過大家不要灰心，我們相信市場主動性做多力量出現，已經告訴我們底部的籌碼其實正在向嚴重低估值的部分消費概念股慢慢收集籌碼。
籌碼收集過程實際上也孕育著未來A股在反彈中的一些行業熱點。
對于現在的市場而言，大家要抓住兩個熱點，一是我們確認今年刺激消費的政策會使得一些調整到位的低估值藍籌概念股有一波反彈行情，尤其是權重比例較大的攜帶指數的這部分低估值消費概念股，有可能會對于市場產生快速沖擊波。
二是今年資金向去哪里，我們就跟著主力向哪個方向投資。上半年我們發現部分新增發的M2資金大多數流向國企，正因如此，國家提出下半年要加快國企并購和重組，我覺得第二條主線大家不要放棄，就是中特沽概念，有可能下半年形成快速崛起。
有了大消費反彈，又有了中特估的并購和重組，我認為A股在年線附近向下趨勢性調整的可能性已經沒有了，我們期待政策利好能夠落地執行，促使A股能在年線位置上再次來一個快速反彈。
在政策利好落地前，市場可能還會有一些震蕩和反復，所以建議投資人要等待政策作用于市場的最佳時機，然后跟隨市場同步而上。
對于當下的反彈，大家說會不會形成連續上漲？我們要不要追漲？我還是奉勸大家，任何時候追漲都是有風險的，我們一定要根據政策和資金運動方向，學會在底部悄然建倉一些已經調整到位，跌無可跌的市場籌碼。
