春節(jié)即將到來,股市就要休市,長(zhǎng)假期間如何利用閑錢來賺錢,是許多投資者很關(guān)注的話題。
????所謂每逢佳節(jié)發(fā)紅包,受流動(dòng)性影響,節(jié)假日資金價(jià)格可能走高。如果操作一把國(guó)債逆回購(gòu)獲取無風(fēng)險(xiǎn)收益,掙點(diǎn)過節(jié)紅包,也算是股民的一個(gè)小福利。
????結(jié)合春節(jié)放假安排來看,本周三(1月26日)、周四(1月27日),是操作國(guó)債逆回購(gòu)的最佳時(shí)點(diǎn)。如果分兩次操作,只需買入1天期逆回購(gòu)合計(jì)可賺到11天的利息,而且資金在2月7日開盤前即可到賬,即可用于其他投資。
????最佳操作時(shí)點(diǎn)
????虎年春節(jié),A股于1月31日至2月4日休市,2月7日正常開市。這意味著,本周五之前,投資者操作國(guó)債逆回購(gòu)即可獲得春節(jié)假期期間的利息。對(duì)于國(guó)債逆回購(gòu),投資者只要操作得當(dāng),最高可以獲得相當(dāng)于投資期限11倍的收益。也就是借出1天期的國(guó)債逆回購(gòu),就可以賺取11天的利息。
????僅從計(jì)息時(shí)間來看,今年春節(jié)國(guó)債逆回購(gòu)最佳操作日期為1月26日、1月27日。具體來看,1月26日投資者可以借出1天期逆回購(gòu)(滬市逆回購(gòu)簡(jiǎn)稱GC001,代碼204001;深市逆回購(gòu)簡(jiǎn)稱R-001,代碼131810),先收獲1天利息,資金在1月27日盤前已可用,雖不能提現(xiàn),但可進(jìn)行股票交易。1月27日,投資者繼續(xù)借出1天期逆回購(gòu),再收獲10天利息。兩次操作合計(jì)躺賺11天利息。
????需要提醒投資者的是,操作國(guó)債逆回購(gòu)不僅要看計(jì)息天數(shù),也要看實(shí)時(shí)的資金價(jià)格(利率)。像2019年1月2日,國(guó)債逆回購(gòu)收益率一度飆至20%,如果碰上這種機(jī)會(huì),就不要管計(jì)息天數(shù)了,可以果斷出手。
????截至1月25日收盤,深市逆回購(gòu)1天期品種的年化收益率為2.68%,滬市逆回購(gòu)收益率1天期2.73%。
????這個(gè)收益水平雖不能和前些年比,但也跑贏了不少貨幣基金。數(shù)據(jù)顯示,截至1月24日,目前全市場(chǎng)納入統(tǒng)計(jì)范圍的逾400只貨幣基金的平均7日年化利率大多在3%以下,還有不少貨基年化利率低于2%。
????節(jié)前操作還要注意,通常在下午3點(diǎn)后,逆回購(gòu)利率多會(huì)出現(xiàn)跳水。雖然從不影響股票交易的角度出發(fā),可等待收盤后再參與逆回購(gòu)操作,但如果當(dāng)天沒有好的股票投資機(jī)會(huì),投資者可考慮在下午2點(diǎn)前就以自己滿意的年化利率完成下單。
????操作跟買賣股票
????一樣簡(jiǎn)單
????別看國(guó)債逆回購(gòu)聽起來高大上,但實(shí)際操作跟買賣股票一樣簡(jiǎn)單,投資者只要有一個(gè)股票賬戶就行。
????具體操作為,在交易時(shí)段(截至15:30),從股票賬戶里的交易菜單欄進(jìn)入交易頁(yè)面,點(diǎn)擊“國(guó)債逆回購(gòu)”按鈕開始操作。接下來選擇一個(gè)品種,選擇一個(gè)利率,填寫投資金額,點(diǎn)擊下單按鈕即可。
????對(duì)大部分股票投資者來說,日常只需參與1天期的逆回購(gòu)交易即可,確保次一交易日盤前資金已處于可用狀態(tài),不影響買賣股票操作。
????投資者在操作國(guó)債逆回購(gòu)時(shí),也需要規(guī)避一些誤區(qū)。一是有的投資者認(rèn)為參與逆回購(gòu)門檻都很高。因?yàn)樯辖凰婊刭?gòu)門檻為10萬元,不少投資者資金量沒達(dá)到要求。但是,國(guó)債逆回購(gòu)實(shí)際上有兩個(gè)“版本”,深交所的門檻僅有1000元。
????二是大額資金集中下單的問題。據(jù)逆回購(gòu)資深操盤人經(jīng)驗(yàn),最好分批下單。由于逆回購(gòu)一天內(nèi)利率變化較大,投資者不可能保證一次就買到當(dāng)天較高的利率,分批下單則會(huì)避免這一問題。特別是對(duì)于資金量較大的投資者,分批下單能大概率捕捉到日內(nèi)較高利率。
????三是有投資者認(rèn)為賺點(diǎn)利息還不夠交手續(xù)費(fèi)。其實(shí),逆回購(gòu)雖然有點(diǎn)手續(xù)費(fèi),但非常低——每10萬元1天收費(fèi)1元,按天計(jì)息,30元封頂。
????上市公司也在投資
????據(jù)了解,不少上市公司也熱衷于國(guó)債逆回購(gòu)。趁著春節(jié)前資金利率高企,將閑置資金參與國(guó)債逆回購(gòu),成為當(dāng)下不少上市公司盤活賬面閑置資金的新玩法。
????1月22日,瑞凌股份公告,公司1月21日召開董事會(huì),審議通過了《關(guān)于使用部分閑置自有資金進(jìn)行國(guó)債逆回購(gòu)業(yè)務(wù)的議案》,同意公司及控股子公司在不影響公司正常經(jīng)營(yíng)的前提下,使用額度不超過1.1億元的閑置自有資金進(jìn)行國(guó)債逆回購(gòu)業(yè)務(wù)。
????對(duì)此,業(yè)內(nèi)人士表示,一方面,上市公司需要盤活賬面上的閑置資金,提高資金的使用效率;另一方面,國(guó)債逆回購(gòu)品種屬于超低風(fēng)險(xiǎn)且流動(dòng)性較強(qiáng)的理財(cái)產(chǎn)品,而春節(jié)前國(guó)債逆回購(gòu)收益較高,不失為閑置資金短期理財(cái)?shù)暮萌ヌ帯?/span>